거래모델 분류 소개

거래 모델을 분류하는 방법에는 여러 가지가 있습니다. 사용자에 따라 또는 모델 이론에 따라 분류할 수 있습니다. 분류 방법은 크게 세 가지로 나뉜다. 1. 기술적 분석 방법

기술적 분석 방법은 투자자가 거래 데이터에서 예측 가치가 있는 패턴을 조사한 후 최근 및 현재 가격 상황을 조사하고 이를 기반으로 이 모델을 구현하는 것을 의미합니다. 입력 방법. 이 방법에는 많은 수의 수단과 변형이 있습니다. 일부는 K-라인 차트 및 포인트-라인 차트와 같은 시각적 차트만 사용하며 일부는 체계적인 검색 프로그램의 "최적화된" 컴퓨터 모델을 사용합니다. 2. 기본분석방법

기초분석방법은 투자자가 기본적인 경제관계에 영향을 미치는 모든 정보를 조사하고 이 정보로부터 시장의 균형가격을 판단하려고 하는 것을 의미합니다. 투자를 실행하는 방법. 이 방법은 가장 단순한 직관적 분석부터 가장 복잡하고 수학적으로 매우 발전된 경제 모델까지 다양합니다. 3. 수학적 측정 방법

수학적 측정 방법은 투자자가 현대 투자 이론을 기반으로 과거 거래 데이터에 대해 대량의 통계 분석을 수행하여 시장 편차가 발생할 때 특정 규칙을 찾고 투자를 실행하는 방식을 의미합니다. 이 방법은 일반적으로 하나 이상의 복잡한 수학적 모델로 구성됩니다.

여기에서는 주로 다양한 관련 자료의 분류 방법을 언급하며, 이는 기술적 분석 거래 모델, 기본 분석 거래 모델, 수학적 측정 거래 모델의 세 가지 유형으로 구분됩니다. 1. 기술적 분석 거래 모델

기술적 분석 거래 모델은 시가, 종가, 거래량 등 시장 거래 데이터를 활용하고 컴퓨터 거래 지표, 체계적인 검색 테스트 및 최적화 처리 거래 모델의 이론적 기초는 주로 패턴 분석, 이동 평균 이론 등 기존의 전통적인 기술 투자 이론을 기반으로 하며 수많은 통계 분석을 통해 테스트되었습니다. 이 모델의 가장 큰 장점은 거래 결정에서 투자자 감정의 영향, 특히 주요 사건에 대한 판단의 주관성과 맹목성을 제거한다는 것입니다. 제어 방법.

다음은 기술적 분석 거래 모델의 세 가지 거래 모델에 중점을 둡니다. 1) 그래픽 패턴 인식을 기반으로 한 거래 모델

이 유형의 모델은 주로 Head와 같은 전통적인 클래식 그래픽을 기반으로 합니다. 어깨, 이중 바닥, 삼각형 등은 시장 추세를 포착하고 포지션 오픈 시스템을 구현하는 데 사용됩니다. 그러나 실제 전투에서는 여전히 많은 문제가 있습니다. 위기 통제 측면에서 전통적인 거래 관점에 따르면 헤드 앤 숄더, 이중 바닥, 삼각형 등과 같은 거래 차트에서 투자 위험/보상 비율은 일반적으로 1:1입니다. 실제 전투에서 운용사는 막대한 펀드 순가치 위기에 직면하게 됩니다. 현재 국내 선물시장에서는 기술적 분석을 사용하는 사용자가 증가하고 있으며, 이는 주관적인 판단에 기초하고 있으며 객관적인 판단 기준이 부족합니다. 고전 차트 형태의 잘못된 신호; 외국 고전 차트 분석 국내에는 상당한 이론 차이가 있으며 통계 데이터가 부족합니다. 2) 추세추종형 매매모델

주로 디자이너의 데이터 통계를 바탕으로 가격의 전환점을 포착한 후, 추세가 지속될 것으로 가정하고, 추세추종형 매매시스템을 구축하는 유형의 모델입니다. MACD, SAR, 이동 평균 등과 같은 추세. 이 거래 모델의 특징은 가장 낮은 가격에 사거나 가장 높은 가격에 팔지 않고 시장 전후의 이익을 포기한다는 것입니다. 이익은 주로 큰 시장의 중간 부분을 장악하는 데서 나옵니다. 시장의 전환점을 포착하는 능력은 설계자가 설계한 민감도에 따라 다릅니다. 민감도가 강한 거래 모델은 추세 반전에 빠르게 반응하지만, 민감도가 낮은 거래 모델은 추세 반전에 느리게 반응합니다. , 그리고 또한 잘못된 신호를 가지고 있습니다. 포기하지 않을수록 더 많은 이익을 포기하게 됩니다. 이러한 유형의 거래 모델의 단점은 시장 통합 중에 지속적인 손실이 발생한다는 것인데, 이는 투자자가 받아들일 수 없는 일입니다. 따라서 추세를 따르는 거래 모델을 설계할 때 어려운 점은 추세를 포착하는 방법을 찾는 것이 아니라 위기를 피하기 위한 완벽한 추세 확인 및 필터링 원칙을 갖추는 것입니다. 또한, 추세 추종 거래 모델에서는 선물 펀드 매니저가 상대적으로 장기간(일반적으로 2~3개월 이상) 포지션을 보유해야 하므로 선물 펀드 매니저는 추세 추종에 부합하는 일련의 심리적 통제 방법을 갖추어야 합니다. 거래 모델. 3) 역추세 기반 거래 모델

이 유형의 모델은 설계자의 데이터 통계를 기반으로 한 시스템으로, 시장 조정이 필요하다고 가정하고 반대 방향으로 포지션을 엽니다. 추세 트레이딩 모델과의 차이점은 추세 트레이딩 모델은 자동으로 조정될 수 있는 반면, 역추세 트레이딩 모델은 중요한 추세에 반하는 방식으로 작동하기 때문에 측정할 수 없는 위험을 가져오는 경우가 많기 때문에 이러한 유형의 트레이딩 모델에는 정지 세트가 있어야 한다는 것입니다. 손실 조건. 2. 기본 분석 매매 모델

기본 분석 매매 모델은 트레이더가 시장 외부의 데이터 정보를 이용하여 기본적인 경제 관계에 영향을 미치는 모든 정보를 검토하고, 이러한 요소에 대해 정량적 분석을 수행하여 데이터베이스를 구축하는 것을 의미합니다. 시장의 균형 가격이 판단되고 투자 모델이 구현됩니다. 이 모델의 주요 특징은 다음과 같습니다. 대규모 자본 진입을 위한 우수한 분석 기반을 제공합니다. 탄탄한 이론적 토대를 갖추고 있으며 투자 대중이 쉽게 받아들일 수 있습니다. 단기 및 타이밍 제어에는 그다지 도움이 되지 않습니다. 정보 수집이 어렵고, 분석이 시장 가격보다 뒤떨어집니다. 분석은 매우 주관적입니다.

다음은 '가치 평가'와 '평가 지점'이라는 두 가지 기본 분석 거래 모델을 소개합니다.

1) 가치 평가 거래 모델

선물 가격은 현물 가격에 상호 견인 효과를 미칠 것입니다. 통계에 따르면 지난 10년간 우리나라 대두 선물 가격과 현물 가격의 상관계수는 0.9였습니다. . 선물시장에서 발생하는 선물 가격의 경우, 선물 시장 참가자에는 현물 딜러와 투기꾼이 포함되며, 이들은 동일한 상품의 선물 가격에 대해 자체 판단을 갖고 있습니다. 성숙 선물 시장 참가자의 대다수는 투기꾼이기 때문입니다. , 선물시장 선물의 거래량은 현물거래의 몇 배, 수십 배에 달하는 경우가 많기 때문에 선물가격은 현물가격과 창고비용에 의해서만 결정되는 것이 아니라 원가가격 외에 자본가격도 포함되어 결정됩니다. 따라서 선물 펀드의 기본 분석 거래 모델로서 선물 시장의 투기 요인도 포함됩니다: 선물 가격 = (현물 가격 + 보관 비용) × 투기 계수. 투기계수는 비상사태, 시장투기자금 및 기타 조건을 고려하여 결정됩니다. 2) 포인트 평가 매매 모델

기본 분석 매매 모델의 가장 큰 단점은 정보 수집의 어려움으로 인한 정보 비대칭성입니다. 정보기술의 발전과 거래제도의 개선, 정보의 공정한 공유는 정보의 비대칭성을 더욱 감소시킬 것이며, 최신 정보를 얻는 것이 상대적으로 쉬울 것입니다. 정보처리에 있어 과도한 주관적 판단의 영향. 포인트별 거래 모델을 평가하는 중요한 단계는 다음과 같습니다:

A. 분석 요소 결정

분석 통계 요소를 포괄적으로 유지하려면 분석 요소의 수를 길고 짧은 측면은 모두 너무 작을 수 없으며 일반적으로 5보다 작지 않습니다. 예를 들어, 대두 선물을 예로 들면 공급 및 수요 요인에는 예상 재배 면적 및 실제 재배 면적 요인, 대두 분쇄 및 가공량 예측; 재고 요인, 긴급 요인 등.

또 다른 예로는 순환분석 요소가 있는데, 콩을 예로 들면 순환분석 요소에는 3~4월경 - 중국과 미국의 콩 파종 시기, 재배면적 예측 요소 등이 있다. 시간이지나면서 남미의 새로운 콩이 시장에 출시되기 시작했고 가격은 최저 수준이었습니다. 5~8월경 - 중국과 미국의 대두 생산량은 분석 및 예측에 중요한 요소로, 소비 성수기가 도래함에 따라 7월과 8월에 대두 가격이 서서히 상승했습니다. , 공급 부족, 더운 날씨 등 변동성 요인의 영향으로 대두 가격이 연간 최고 수준에 도달했습니다. 9~11월경 - 중국과 미국의 실제 대두 수확량, 남미의 예상 대두 면적 등 요인. 10월 이후에는 중국과 미국의 새로운 대두 출시로 인해 가격이 다시 하락함. 올해 최저 가격대를 기록했습니다.

B. 분석 기간 결정

어떤 종류의 거래 모델 분석 방법이든 통계 결과의 신뢰성을 보장하려면 샘플 데이터에 대한 충분한 통계 분석이 필요하므로 농산물의 성장 주기, 금속의 경제 주기 등과 같은 위의 주기에는 거래 분석 모델이 위기를 처리하고 통제할 수 있는 능력을 테스트하기 위한 긴급 상황이나 정치적 요인이 포함되어야 합니다.

C. 점수 결정

점수 결정 방법에는 일반적인 긍정 및 부정 점수 방법, 가중 점수 백분율 방법 등을 사용할 수 있습니다. 긍정적 요인의 점수는 다음과 같습니다. 긍정적이고 부정적 요인의 점수는 부정적이며, 긍정적이거나 부정적인 경향이 뚜렷하지 않은 요인에는 0점을 부여합니다.

D. 점수 결과를 계산합니다.

점수 결과를 얻기 위해 각 영향 요소의 점수를 계산합니다. 점수가 양수이면 시장 추세는 주로 상승합니다. 가 음수이면 시장 추세는 주로 하향세입니다. 점수가 0이거나 0에 가까우면 시장은 횡보 상태에 있을 것입니다.

E. 점수 추적 시스템

시간에 따른 이벤트 발생과 변화를 구별합니다. 예를 들어 긴급 상황이 가격에 미치는 영향은 다릅니다. 변화의 영향력은 점차 약해지기 때문에 각 요소의 점수를 지속적으로 조정하고 점수 결과를 결정하며 거래 모델의 의사결정 결과를 조정해야 합니다.

3. 수학적 정량적 거래 모델

수학적 정량적 거래 모델은 설계자가 특정 규칙을 찾기 위해 현대 투자 이론을 기반으로 과거 거래 데이터에 대한 대량의 통계 분석을 수행하는 것을 의미합니다. 차익거래 모델, 갭 트레이딩 모델 등 시장에 편차가 있거나 특정 조건에서 투자를 실행하는 것입니다.

사용자 관점에서 보면 크게 두 가지 유형의 분류가 있습니다. 하나는 분석적 거래 모델이고 다른 하나는 운영적 거래 모델이며 기술적 분석적 거래 모델과 기본 분석적 거래 모델 사이에는 상당한 부분이 있습니다. 차이점:

1. 분석적 거래 모델은 예측에 중점을 두고 시장 동향을 사전에 분석하는 능력이 있는 반면, 운영적 거래 모델은 시장에서 특정 상황이 발생했을 때의 반응에 중점을 둡니다. 거래 결정에 사용되어야 합니다.

2. 분석 거래 모델은 개인의 이익에 초점을 맞추고 특정 시장 부문에 대한 높은 정확성을 요구하며 불리한 시장 상황에 대한 분석을 무시하는 반면, 운영 거래 모델은 실제 전투의 전반적인 상황에 중점을 둡니다. 효율성을 위해서는 거래 모델이 시장의 모든 조건에서 발생하는 소득 결과를 전체적으로 평가해야 합니다.

3. 이 둘의 가장 큰 차이점은 실제 운영자는 시장, 투자자, 펀드매니저 자신 등 모든 측면에서 압력을 받아야 한다는 점입니다. 따라서 모델 설계도 여기에는 어떤 방식으로든 심리적 스트레스 요인을 제어하고 거래 모델에서 보낸 신호를 효과적으로 실행하는 방법이 포함됩니다.